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에드거 브론프만 주니어
캐머런 코스타 | CNBC
Edgar Bronfman Jr.는 입찰에서 물러났습니다. 최고의 사안을 잘 아는 사람에 따르면, 해당 회사의 특별위원회가 그의 컨소시엄에 월요일에 최종 제안서를 제출하라고 요구한 후에 이런 결정이 내려졌습니다.
처음에 브론프만은 화요일 하루 종일 자금을 모으는 데 시간이 있을 것이라고 생각했지만, 특별 위원회와 재무 고문인 Centerview Partners가 입찰에 대한 실사를 수행할 충분한 시간을 갖도록 마감일이 하루 앞당겨졌다고, 논의가 비공개였기 때문에 이름을 밝히지 않기를 요청한 사람들이 말했습니다. 특별 위원회는 이번 주 수요일까지 브론프만의 입찰이 데이비드 엘리슨의 Skydance Media와의 기존 합병 계약보다 우수한지 여부를 결정해야 했습니다. 그렇게 했다면 Skydance는 4영업일 안에 제안에 맞춰야 했습니다.
이 사건으로 파라마운트는 몇 달간 이어진 거래 과정을 갑작스럽게 마무리하게 되었고, 그 과정에서 여러 차례의 우여곡절이 있었습니다.
브론프만은 미디어 임원이 Paramount의 지배 주주인 Shari Redstone의 National Amusements에 43억 달러의 초기 제안을 한 지 불과 일주일 만에 11시 입찰을 포기했습니다. 제안의 일부에는 Paramount의 소수 지분을 인수하는 것이 포함되었습니다.
브론프먼의 입찰자 컨소시엄에는 포트리스 인베스트먼트 그룹과 BC 파트너스의 신용 부문과 같은 기관과 순자산이 많은 개인들이 포함되었습니다. 브론프먼은 지난주 파라마운트 특별 위원회에 보낸 편지에서 월스트리트 저널이 처음 보도한 대로 19명의 재정 후원자를 모았다고 말했습니다.
두 명의 사안에 정통한 사람에 따르면, 잠재적인 투자자 중 일부는 자금 조달에 대한 구체적인 사적인 세부 정보가 잠재적인 언론 유출을 통해 공개될 것을 두려워하여 최근 며칠 동안 철수했습니다. 이 두 사람은 세부 정보가 비공개이기 때문에 이름을 밝히지 않기를 요청했습니다. Skydance는 go-shop 기간의 일부로 법적 규칙에 따라 Bronfman의 입찰 세부 정보에 접근할 수 있었고, 일부 입찰자는 Skydance 팀이 언론에 정보를 유출할 동기를 가질까 두려워했다고 사람들은 말했습니다. 다른 사람들은 재무 정보를 제공하기 위해 주어진 촉박한 기간 때문에 철수했다고 사람들은 말했습니다.
브론프만은 입찰가를 약 60억 달러로 늘릴 계획이었지만, 월요일 현재 모금액은 일부 잠재 투자자들이 탈락한 후 50억 달러에 가까워졌다고 사람들은 말했습니다. 브론프만은 그의 컨소시엄이 파라마운트의 특별 위원회에 적절한 심사를 위한 문서를 제시간에 제공할 수 없다는 것이 분명해진 후 제안을 철회하기로 결정했다고 사람들은 말했습니다.
브론프만, 스카이댄스 및 파라마운트 특별위원회의 대변인은 논평을 거부했습니다.
한 사람에 따르면, 브론프먼의 입찰은 Class A 주주에게 주당 23달러를 지불하는 Skydance의 제안과 일치했을 것이라고 합니다. 또한 Class B 주주들에게 주당 16달러에 현금을 제공했을 것이지만, 보통주 주주를 위해 모금된 금액은 Skydance의 제안보다 수십억 달러 적었습니다. Skydance는 현재 Paramount 보통주 주주의 약 50%에게 주당 15달러를 지불하여 일반 주주에게 총 45억 달러의 현금 대가를 제공할 것입니다.
스카이댄스의 제안은 사모펀드 회사인 레드버드 캐피털 파트너스의 지원을 받았으며, 여기에는 파라마운트의 대차대조표에 15억 달러를 투자하는 내용도 포함되어 있습니다.
브론프만이 그림에서 벗어나면서 Skydance가 Paramount와 합병할 수 있는 길이 열렸습니다. 특별 위원회는 월요일 늦게 go-shop 기간이 끝났다고 말했습니다.
이 거래는 규제 승인을 기다리고 있는 가운데 2025년 상반기에 마무리될 것으로 예상됩니다.
파라마운트 주가는 화요일에 7% 하락했습니다.
시청: Skydance는 시간이 지나면서 Paramount의 미래 궤적을 바꿀 수 있다는 것을 증명해야 합니다.
